【大行言论】美林料国寿(02628-HK)保费收入强劲，维持买入看39元

财华社香港新闻中心。

美林发表研究报告，将中国人寿(股吧)的评级维持买入，目标价39元，理由是预计保费增长将维持强劲。

内地四川省上月发生8级大地震后，市场关注三大保险集团需就地震造成的人命及财物损失，付出巨额赔偿，不过美林认为，国寿在是次地震带来的损失，最多只是20亿元人民币，这相当於该股08年盈利预测的7.5%，预计对其影响不大。

另外，美林预计今年国寿的保费收入将维持强劲增长，加上明年的人寿及意外保险需求，仍有上升空间，令毛利有望保持稳定，故给予39元的目标价，相当於新增业务市盈率36倍，并给予买入评级，以反映该股的乐观前景预测。

国寿收市报32.3元，升3.03%，成交金额19.65亿元。